公司需遵守《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第3号——行业信息公开披露》中化工行业的披露要求

　　根据中国证监会行业分类，公司属于“制造业——化学原料及化学制品制造业”，主要是做电石及其系列延伸产品的生产和销售；聚氯乙烯、烧碱及其系列延伸产品的生产和销售；特种树脂生产及销售；电力、热力的生产及销售，主要营业产品有PVC、E-PVC、烧碱、电石等。公司原料及设备采购采用公开对外招标、询比价等市场化方式，产品营销售卖采用终端用户与贸易商结合的方式，目前企业具有较为稳定的供应商与客户群体，主要的业绩驱动因素包括宏观经济稳步的增长速度、房地产行业景气度，下游市场的需求量、氯碱行业整体的产能水平和原料价格波动等。报告期内，公司主要经营产品工艺流程、用途未发生重大变化，经营模式未发生重大变化。

　　电石是重要的基础化工原料，属于高耗能产业，上游主要为兰炭、白灰及电力，下游主要产品包括：聚氯乙烯（PVC）、1，4－丁二醇（BDO）、醋酸乙烯、氯丁橡胶、石灰氮及其衍生物、溶解乙炔等，需求结构情况如下图。

　　报告期内，国内电石市场整体呈现振荡下行趋势。一季度前半段电石供需一直处于紧平衡状态，之后小幅下滑，5月下旬开始，由于国内电石法 PVC价格出现较大幅度的下调，电石市场需求大幅下滑，电石企业陆续出现亏损，降负减产甚至停车的厂家增多。7月中旬后，新增产能陆续释放，电石企业议价能力进一步减弱，电石企业盈利状况不佳，但受兰炭、电力等主要成本持续高位的制约，电石市场价格仍然在高位运行。2022年，国内电石生产企业约120家，电石总产能约4170万吨，净增加20万吨，行业平均规模约34.75万吨，电石产量约2850万吨，较去年同期增长3.6%。报告期内，公司电石生产全部配套聚氯乙烯生产的自用，目前运行电石装置产能12万吨，在建电石产能30万吨，在建产能预计年内投产，建成后公司电石生产规模将高于行业平均水平。

　　PVC是世界五大通用树脂之一，下游主要用于管材管件、型材门窗、PVC地板、薄膜、板材片材、硬质或软质管、鞋及鞋底材料、人造革、电线电缆、壁纸、建筑革、发泡材料等领域（见下图）。

　　报告期内，受房地产低迷，出口下滑，塑料制品企业订单不足等多重因素影响，国内PVC市场呈现延续下滑态势，二季度后期行情快速下滑,10月后持续在低徘徊。2022年末国内乙烯法PVC均价约6300元/吨，电石法PVC均价约6100元/吨，比年初下跌近30%（见下图）。

　　按工艺路线年末国内电石法PVC占比77%，乙烯法PVC占比23%。电石法工艺仍然是我国PVC生产的主要方式，随着沿海港口地区乙烯法PVC产能逐渐落地，其工艺占比有提升的趋势。依托煤炭资源丰富的优势，西北地区是国内电石法PVC的低成本地区，在中国PVC产业格局中具有重要地位。截至2022年底，我国PVC生产企业71家，PVC产能约 2809.5万吨（其中包含聚氯乙烯糊状树脂 140.5万吨），较去年同比提升3.58%，其中电石法PVC2163.5万吨，乙烯法PVC产能约646万吨，产能净增长97万吨，行业平均PVC生产规模约为40万吨/年。公司属于电石法PVC生产工艺，年生产规模26万吨（含糊树脂4万吨），低于行业平均水平。

　　烧碱是重要的基础化工原料，属于高耗能产业，上游原料及能源主要为原盐、电力，主要应用于氧化铝、化工、造纸、纺织印染、轻工、水处理、医药、石油、军工等方面，消费领域基本涵盖国民生活的“衣食住行”各个领域，消费领域与国民生活紧密相关，下游消费结构如下图。

　　2022 年，受下游部分行业需求旺盛、生产成本高位，外贸出口量价提升等多重因素支撑，国内烧碱市场呈现持续震荡小幅上涨走势，10 月中下旬价格达到全年高位，11 月份略有回落，全年烧碱市场整体保持在相对高位水平运行。以下为国内 32%液碱水碱价格趋势图。

　　2022年我国烧碱生产企业163家，总产能约4657.5万吨，与去年同比提高3.33%，企业平均产能约28.6万吨，行业内单个企业平均规模进一步提升。公司烧碱产能21万吨，低于行业平均水平。

　　本年度电煤、兰炭、原盐、白灰、电极糊、石灰石采购均价（不含税）同比上涨，其他主要原材料同比均呈下降趋势，价格变动主要受市场影响。

　　公司拥有的热电机组为电石的生产提供了电力，自产电石又为下游产品聚氯乙烯提供了生产原料，形成了以地方煤炭资源为依托、以电力生产为基础、以聚氯乙烯和烧碱生产为核心、废物综合利用为一体的产业链。

　　公司持续优化电石耗电、PVC耗电石等各项指标。2022年度公司各项能耗指标符合行业标准。

　　按照《自治区发展改革委 关于执行高耗能市场化交易价格上浮不受20%限制的通知》（宁发改运行﹝2021﹞759）与宁夏电力交易中心有限公司《关于公示市场化高耗能用户名单的公告》，2022年公司外购电量电价执行高耗能电价，未享受自治区相关电价的优惠政策。因公司自备电厂电力基本匹配公司生产需求，外购电量比例较低，购电价格不会对公司营业成本产生重大影响。

　　公司离子膜烧碱采用先进的高电流密度自然循环电解槽，电解槽离子膜采用杜邦全氟离子交换膜；固体烧碱采用煤熔盐降膜蒸发技术；聚合装置采用单台 108立方米反应釜，聚合工序采用热水入料工艺技术。上述技术和装备在降低生产成本、环境保护发挥了显著的作用。

　　采用超滤反渗透技术，氯碱生产线的用水实现了闭路循环；利用电石渣制取脱硫剂，减少了废渣排放；利用了电石炉净化后的一氧化碳烧制白灰及制取蒸汽。

　　2022年，公司生产电石11.58万吨，较上年同期下降48.61%；生产PVC19.34万吨，较上年同期下降6.33%；生产E-PVC3.96万吨，较上年同期上升14.14%；生产烧碱17.53万吨，较上年同期下降2.35%。

　　报告期末，公司总资产27.31亿元，较年初降低10.62%；归属于上市公司股东的净资产22.69亿元，较年初降低14.62%。报告期内，公司实现主营业务收入18.46亿元，较上年同期降低 18.48%，实现归属于母公司所有者的净利润亏损-38,886.92万元，较上年同期减少39,316.41万元。净利润下滑的主要原因：一是主要大宗原料采购价格涨幅超过产品售价涨幅，产品毛利同比减少；二是 2021年三季度公司对 4*20000KVA电石炉关停，2022年度公司自产电石同比减少；三是 2022年末公司主要营业产品库存成本高于售价，计提存货跌价准备。报告期公司主营业务及其结构未出现重大变化，主要做了以下几方面工作：

　　1.狠抓安全环保工作。一是学习贯彻党中央国务院关于安全发展的总体要求，落实“二十条”和“新十条”等措施，保持生产经营平稳运行，重大项目、重点任务按期推进。二是建立健全“全要素、全过程、全链条”安全生产标准化管理体系，修订完善安全环保生产管理制度，完成要素，过程，执行表单全流程建设。扎实开展全员安全教育、“一述两清”员工素质提升等活动，保证安全规范运营机制和理念全覆盖。三是持续开展隐患排查治理工作，严格严格执行领导干部跟班、带班、值班制度，落实领导干部安全生产责任，常态化开展重大危险源包保责任安全检查，密切监控外委人员涉及的危险源和风险点，充分利用重大危险源视频监控点位和气体泄漏检测报警信号实时监测预警系统，有效控制风险隐患。四是强化应急管理，深刻吸取系统内及行业重大事故教训，开展应急应知应会岗位培训和应急演练，实行外包项目全过程监管和外包队伍无差异化管理。五是认真学习贯彻习生态文明思想，积极开展节能技改、能源回收利用等技术措施，严格环保设施100%投运，强化污染物的检测，全面落实污染防治工作，全年实现环保设施投运率100%、污水达标排放率 100%、危险废物合规合法处置率 100%。六是积极推进分布式光伏新能源设备运营，提升新能源电力占比。

　　2.全力推进项目建设和规划工作。全面推进建设年产 30万吨电石技改工程项目、分布式光伏项目，同时结合公司实际开展相关产业新技术应用的论证、调研，促进公司产业优化升级，谋划企业发展规划工作。

　　3.强化精益管控，推进产供销联动协同。一是加强成本管理，定期组织开展对标管理，紧盯产品消耗、工艺流程等异常波动，优化生产的基本工艺，促进指标改进和产品质量的提升；二是加强效益测算、优化产销平衡，协同好产品结构生产、生产负荷的平衡。三是加强市场调研及分析，及时掌握大宗原料及产品的市场信息，调整购销周期及采销方式，降低采购成本，提升营业收入。

　　4.推进依法治企、合规体系建设。深入学习贯彻习法治思想，落实法治建设第一责任人职责，严格“三会”运作程序，有效衔接股东大会、党委会、董事会、经营层决策程序，修订《公司章程》《独立董事工作制度》、董事会各专门委员会议事制度等，不断夯实法人治理结构，有效防范经营风险。梳理公司内部控制体系，持续加强内部控制、风险排查、审计监督管理，组织多种形式的普法宣传，促进公司合法合规经营。

　　5.加强组织绩效管理，激发员工活力。一是优化组织机构效能。重塑组织机构设置，厘清管理基础，转换职能部门与生产单位的纵向垂直管理模式，提升组织机制效能。二是优化激励机制。全面落实经理层任期制和契约化管理，扎实推进干部人才梯队建设和 30万吨电石技改项目人员培养，加强薪酬向一线倾斜力度，完善中长期激励机制，开展限制性股票激励计划，充分激发人力资源活力。三是优化员工技能提升。依托公司高技能人才培训基地、技能大师工作室、教育培训中心和青山业务部软硬件资源，大力拓展企业内训、素质提升、技能鉴定等培训业务，鼓励员工参与学历提升、专业取证等技能学习，夯实公司人才队伍。

　　6.强化党建与经营融合。一是深入学习宣传贯彻党的二十大精神，全面落实党建工作责任制，通过开展党史学习教育、党员建言献策、党员安全监督，推进党建工作与生产经营融合，助推公司生产经营水平稳步提升。二是认真落实“两个责任”，狠抓廉洁风险防控和作风建设，营造风清气正、实干兴企的良好生态。三是大力践行“社会主义是干出来的”伟大号召，广泛开展“强国复兴有我”群众性主题宣传教育活动，推进群团组织凝心聚力。

　　截止2022年末，我国PVC生产企业71家，PVC产能约2809.5万吨（其中包含聚氯乙烯糊状树脂140.5万吨），产能净增长97万吨；烧碱生产企业163家，总产能约4657.5万吨，与去年同比提高3.33%，企业平均产能约28.6万吨，行业内单个企业平均规模进一步提升。

　　从企业规模结构看，我国PVC生产企业年平均产能约40万吨，超过百万吨级产能的生产企业4家；我国烧碱生产企业平均产能约为28.5万吨，超过百万吨级产能的生产企业4家。

　　公司PVC属于电石法工艺，PVC产能26万吨/年，烧碱产能21万吨/年，低于行业平均规模。在30万吨电石技改项目投产前，产业链完整性有所削弱，公司产业链整体效能难于有效发挥，但公司在氯碱行业深耕多年，产品质量稳定（其中五型PVC为大连商品交易所期货交割免检产品），随着30万吨电石技改工程项目推进投产，一体化产业链趋于完善，竞争力将有所提升。

　　公司继续实施“打造中国最具竞争力的氯碱化工（600618）企业”的战略目标，以电力为基础，以氯碱产业为主导，实施产业升级改造，降低能耗与用工成本，实现清洁发展,持续完善一体化产业链，调整产品结构，注重发展质量和发展效益。

　　2023年公司经营计划生产：电石24.97万吨，聚氯乙烯23.84万吨（含糊状树脂），烧碱17.6万吨。

　　上述经营目标是在相关假设条件下制定，并不代表公司对2023年度的业绩承诺，能否实现取决于安全环保政策、市场状况变化等多种因素，存在很大的不确定性，敬请投资者注意投资风险。

　　以习新时代中国特色社会主义思想为指导，全面学习宣传贯彻党的二十大精神，践行“社会主义是干出来的”伟大号召，坚持稳中求进工作总基调，完整、准确、全面贯彻新发展理念，抢抓机遇、守正创新、攻坚克难，努力推动各项工作迈上新台阶。

　　1.聚焦强基固本，夯实安全绿色发展基础。一是深入学习贯彻习关于安全生产的重要论述，践行“安全一流”发展战略，把安全与生产管理、项目建设等同谋划、同部署、同推动、同落实。开常态化抓好生产建设安全专业培训学习，推动全员安全能力稳步提升。二是持续完善“三全”体系、化工产业安全标准化、应急保障能力建设，严格落实领导班子安全包保责任和承包商外委队伍安全管理，强化安全生产责任落实。三是全力推进双重预防数字化信息系统运用，提升精准排查整治风险隐患效能。四是持续攻关低汞无汞触媒应用，推进废水零排放、浓缩机改造、电石炉净化系统技改、乙炔置换气净化回收等绿色低碳技术攻关，有序推进碳排放在线监测，噪声污染防治、土壤隐患排查、VOCs排查治理，面提升生态环境综合能力。

　　2.聚焦项目建设和规划发展，推动公司产业升级。一是高标准严要求推进30万吨电石技改工程项目年内投产，二是积极研究公司产业方向上的成熟工艺和产品，结合实际，推动公司产业升级。三是加大信息化、智能化等科技方面的投入，鼓励发明创造，推进公司智慧化工建设水平提升。

　　3.聚焦经营管理提升，推动公司效益增加。一是深入攻坚设备设施治理，强化指标分析与生产过程精细化管控，降低生产消耗，统筹电量平衡调度、物料平衡协调，产销供应协同联动，最大限度控降成本。二是密切关注市场和客户对产品的需求，灵活调整产品结构，推动质量评价由追求“优品率”向追求“满意度”跃升。三是深入攻坚经营要素管控。开展与行业先进企业对标，紧盯核心与落后指标，找准提高和改进的途径方法，加大技术创新与指标攻关，优化生产技术方案，持续降低能耗物耗，促进在役装置运营水平和运行效能。四是进一步开拓物资采购市场，强化大宗原料采购管控，加强产销联动，合理利用套保工具及免检品牌优势，统筹好出货节奏，提升收入和利润水平。五是积极拓展大修技改、业务培训的外部业务承揽，增加公司收入来源。六是跟踪资金市场形势，积极探索多元化的融资方式，规划好公司资金需求。七是牢固树立“过紧日子”思想，运用好各项优惠政策，从严从紧压缩各类非生产性支出。

　　4.聚焦人才强企，推动公司组织创新活力提升。一是坚持“按需设岗、人岗匹配”的原则，推行关键岗位竞聘上岗，从严从紧开展劳动定员管理，实施劳动组织优化，盘活人力资源；二是加大履职不力干部职工调整力度，树立“有为者有位，实干者实惠”用人导向，调动干部职工干事创业的主动性和积极性。三是扎实开展专业技术人员技能提升、管理干部素质提升等人才培养，拓宽人才发展通道，储备厚实的人力资源，建设一支符合发展需求的人才队伍。四是推进落实经营层任期责任制、限制性股票激励计划等等灵活规范高效的收入分配机制，提升组织效能。

　　5.聚焦管理提效，推动公司治理能力提升。一是落实提高上市公司质量实施方案各项部署，规范并提升“三会”管理、投资者关系管理、信息披露及资本运营的等证券事务管理工作及水平，弘扬科学的市场价值观，努力挖掘公司内在价值，推进公司价值与市场价值匹配；二是围绕“强内控、防风险、促合规”的目标，健全完善全面风险管理、内控审计评价体系，紧盯建设项目、技改项目、合同管理、财务收支等关键事项和风险领域，扎实开展内控审计业务，强化成果运用，防范化解各类安全生产经营风险，提升合规经营水平。

　　6.聚焦党建引领，深入党建与经营的融合。一深入学习宣传贯彻党的二十大精神，充分发挥大党建蓄势赋能作用，落实党建在公司经营中的引领作用。二是从严治党纵深推进，锻造干部狠抓落实的能力和作风。打造廉洁文化品牌，筑牢廉洁从业防线。紧盯细查“”问题，坚决整治不担当、不作为、作风漂浮、纪律涣散等官僚主义问题。三是引领群团工作创新发展，丰富职工文化生活，提升职工凝聚力和向心力，大力开展青年岗位建功行动，抓好“青”字号品牌建设。围绕重要项目、关键节点，开展立项攻关，深化岗位练兵，夯实企业发展基础。

　　因2021年三季度部分电石炉关停，公司“电力-电石-PVC（EPVC）”一体化产业链受限，自产原材料电石不足，只能通过市场化采购电石，若产业链完整性不能及时修复，存在市场竞争风险。

　　一是做好产业链的补链工作，加快推进30万吨电石技改工程项目，力争2023年年内达标投产；二是加强存量资产的技术改造力度，优化生产消耗指标，降低生产所带来的成本；三是加强采购和销售管理，紧盯产品销售市场和原材料采购市场，全方位开展与同行业产品销售和原材料采购对标，准确把握市场趋势，合理安排销售和采购节奏，提升采购和销售效能；四是及时根据市场需求及经营情况调整公司生产结构、合理安排生产检修，让生产机制更好的协同市场变化；五是加强与客户的沟通，根据客户需求优化产品生产的基本工艺，优化产品质量，提升产品价值。六是密切关注PVC期货市场，适时开展期货套期保值业务。

　　因对影响投资项目的法律、法规、政策掌握不精准，出现投资风险；因对投资项目可行性研究不充分或不准确，出现设备设施投入技术工艺落后的风险，因对公司现金流及投资项目估计不充分，投入资金规划不合理，造成资金链断裂的投资风险。

　　应对措施：一是及时关注并掌握国家相关法律、法规、政策变化情况；二是做好项目考察、调研及可行性研究，确保投资项目技术方案，设计、施工过程符合国家、行业相关安全、环保、职业卫生、节能等法律法规及标准要求；三是采用新技术、新工艺、先进设备设施。四是做好投资项目评估、验收、竣工决算、后评价工作。五是统筹公司资金管理，同时按照公司项目及规划发展需要，积极扩大融资渠道，保障公司经营发展资金需求。

　　因安全管理机制不健全，安全管理制度、标准、措施等贯彻落实不到位，而产生安全风险；因国家相关质量标准发生变化，公司缺乏跟踪机制，未能及时根据最新标准调整公司相关标准，而产生质量风险；因对国家环保政策动态研究不充分，未能及时调整公司环保要求和工作部署，环保政策和制度执行不到位，而产生环保风险。

　　一是健全安全管理制度体系和责任机制，抓好全员安全责任制落实。二是开展“无违章”安全竞赛活动，加强现场安全监督与管控，规范各类作业行为。三是加大安全培训力度，夯实安全培训基础，切实提高全员安全意识和安全技能。四是强化应急演练，提升员工应急处置能力，防范化解重大安全风险。

　　一是做好质量管控人员培训学习及资格取证，提高检验人员的分析能力，提升员工质量意识。二是加强全面质量管理体系建设与运行，严格执行作业指导书，推广应用先进的质量管理方法，提高全员、全过程、全方位质量控制水平。三是以顾客需求为导向，了解顾客质量需求和质量反馈情况，制定产品质量提升计划。

　　一是及时获取国家环境保护相关法律法规，对环保风险进行分析，制定相关措施，控制环保风险。二是及时获取自然环境信息，根据气候条件进行提前防范。三是加强环保监督检查，督促环保政策的落实。四是加大环保知识的宣传和培训力度，提高员工环保意识。

　　因企业共有的政策风险，包括国家宏观调控政策、财政政策、行业政策、地区发展政策等，可能对公司生产运营产生影响。

　　应对措施：一是重视国家相关法律、法规、政策变化情况，定期按月收集发布发布《政策信息》，确保公司及时掌握相关信息；二是全面梳理、分析法律法规、政策、标准规范等对公司有重大影响的信息，针对不利信息制定应对方案，同时结合公司实际修订公司管理制度，克服政策性影响。

　　因销售、大宗原料市场波动不及预期，出现收入减少、成本增加的情况，降低经营效益；因内部生产管控不到位政策、标准掌握不及时，生产经营应对准备不足，生产装置效能不足，致使成本上升。

　　应对措施：一是密切关注销售、采购两个市场变化，全方位开展与同行业产品营销售卖和原材料采购对标，精准把握市场趋势。二是严格生产工艺管控，确保生产装置安全稳定运行，产品消耗可控在控；三是严格执行预算管理，协同好经营、生产、销售、采购联动机制，提升生产效能，四是严格落实公司治亏扭亏工作方案，深度挖潜提高盈利水平。五是严格落实日常工作的基础管理工作考核、绩效考核和治亏扭亏专项考核，促进各项工作有序、高效开展，推进公司整体绩效提升。

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